Talous    |   Kommentti

Pankit tarjoavat ylivarovaisia sijoitusneuvoja, koska haluavat turvata selustansa

Mahdollisimman pieni riski ei välttämättä ole hyvä asia, kirjoittaa HS:n taloustoimittaja Anni Lassila.

Julkaistu: , Päivitetty:

Tämän vuoden alussa voimaan tulleen sijoitus­neuvontaa koskevan lain­säädännön mukaan sijoitus­palvelun tarjoajan vastuu sijoitus­neuvonnasta on entistä suurempi.

Palvelun­tarjoajan pitää kysyä asiakkaalta muun muassa sijoituskokemuksesta, tuottotavoitteista ja tappion sietokyvystä. Niiden perusteella annetaan asiakkaan riskitason huomioiva sijoitussuositus, joka isoimmissa pankeissa tarkoittaa keskivertoasiakkaan kohdalla usein yhdistelmärahastoja.
Mainos (Teksti jatkuu alla)
Mainos päättyy

Riskitaso vaikuttaa sijoitusten hajautukseen eli siihen, missä suhteessa asiakkaalle suositellaan korko- ja osakemarkkinoille sijoittavia rahastoja.

Käytännössä sääntely on johtanut siihen, että sijoitusneuvot, annettiin ne sitten henkilökohtaisesti tai digitaalisesti, ovat usein turhan varovaisia. Pankit suojaavat näin selustaansa, koska matalalla riskillä sijoittava asiakas ei todennäköisesti ainakaan häviä suuria summia.
Mainos (Teksti jatkuu alla)
Mainos päättyy

Jos pankki suosittelee kokemattomalle ja vieläpä vähän vanhemmalle asiakkaalle suurta osakepainoa tai muita riskipitoisia sijoituksia ja tämä sitten menettääkin suuria summia, pankkia voitaisiin syyttää liian riskipitoisten tuotteiden suosittelemisesta.

Säännöksiä on tulkittu niin, että digitaalisen sijoitusneuvontatyökalun, kuten Nordean Nora-palvelun antamasta sijoitussuosituksesta ei edes pysty poikkeamaan. Tai pystyy, jos muuttaa tuottotavoitteita ja riskinsietoa koskevia vastauksiaan.

Pankkien ammattilaisetkin myöntävät taustakeskusteluissa taipumuksen antaa varmuuden vuoksi varovaisia neuvoja.
Mainos (Teksti jatkuu alla)
Mainos päättyy

Mikä tässä on ongelma? Eikö mahdollisimman pieni riski ole hyvä asia?

Ei välttämättä, sillä sijoituksen riski ja mahdollinen tuotto kulkevat käsi kädessä.

Pieniriskiset korkosijoitukset, kuten valtionlainat tuottavat pitkällä aikavälillä vähemmän kuin korkeariskiset osakesijoitukset. Korkosijoitusten tuotto voi hyvinkin jäädä kulujen jälkeen niin pieneksi, ettei sijoitusten arvo kasva käytännössä lainkaan.
Mainos (Teksti jatkuu alla)
Mainos päättyy

Jos säästöjä ei ole aikomusta käyttää muutaman vuoden päästä niin etenkin nuoren, mutta hyvin usein myös vähän vanhemman ihmisen kannattaisi tavoitella parempaa tuottoa suurella osakepainolla.

Jos rahat tietää tarvitsevansa jo muutaman vuoden kuluttua, riskiä toisaalta kannattaa vähentää. Ja jos varat voi tarvita elämiseen tai vaikka velanmaksuun piankin, riski pitääkin minimoida.

Osakemarkkinat heilahtelevat korkosijoituksia nopeammin ja voimakkaammin, joten lyhyellä aikavälillä varat ovat paremmassa turvassa korkosijoituksissa.
HS Digi -tilauksella pääset lukemaan rajoituksetta tämän ja muita kiinnostavia artikkeleita

Mies oli hurmaava, mutta kun yksiön ovi yöllä sulkeutui, Minna tajusi jotain olevan vialla – ”Minulle tapahtui asioita, joita en olisi halunnut tapahtuvan”

Painin päätteeksi Rauno Lehmusvyöry painoi liipaisinta, mutta varmistin pelasti poliisin hengen – Nyt ”vekselit lankeavat”, ja vakava sairaus nujertaa korsolaisen rikollis­joukon ydin­hahmoa

Hanna-Riikka Siitosen vitsi kertoi äidille, että elämä oli hupenemassa – Nyt Eva-Riitta Siitonen puhuu tyttärensä sairastumisesta ja viimeisistä hetkistä

Keskenmeno on ihmisellä sääntö eikä poikkeus – kohtu valikoi tarkkaan, kenet se ottaa vastaan

    Seuraa uutisia tästä aiheesta

  • Rahastot
  • Säästäminen
  • Anni Lassila
  • Kolumnit
Luetuimmat - Talous
  1. 1
    Velkaantuminen
    Pikavippimainoksia vastustava Sikavippikampanja käynnistyi – Järjestäjä vaatii mainostajia kertomaan ”todelliset faktat” lainoista
  2. 2
    Datakeskus
    Suomi häviää isot datakeskus­hankkeet naapuri­maille, ja merkittävä syy on hyvin yksin­kertainen
  3. 3
    Rahapolitiikka
    Euroopan keskuspankki lakkauttaa euroalueen elpymistä vauhdittaneen historiallisen osto-ohjelman – heikentää kuitenkin arviotaan talouskasvusta
  4. 4
    Talous
    EKP kertonee tänään taloutta tukeneen osto-ohjelman päättämisestä – Asuntovelallisten pelot korkojen noususta ovat silti väistymässä
  5. 5
    Metsäteollisuus
    Metsä Boardilta tulosvaroitus – Metsäyhtiöiden kurssit jyrkässä laskussa
  6. Näytä lisää
Luitko jo nämä?

Kommentit

    Ei vielä kommentteja. Kirjoita ensimmäinen.

    Näytä lisää
    Luetuimmat
    • Juuri nyt
    • Päivä
    • Viikko
    1. 1

      Helsinkiläismiehet kehittivät päivässä takuuvarman ratkaisun kauppakeskus Rediin eksyneille

    2. 2

      Ohikulkija löysi päiväkodin pihalle yksin unohdetun lapsen – Henkilökunnalle sattui virhe, sanoo varhaiskasvatusalueen päällikkö

    3. 3

      Nasan luotain löysi Bennu-asteroidilta heti vettä – Löydös voi auttaa tutkijoita selvittämään, miten vesi ja elämän ainesosat saapuivat maapallolle

    4. 4

      Mummon autotallista löytyi autofanien sydämet särkevä, jopa sadantuhannen arvoinen yllätys

    5. 5

      Intian superrikkaat viettävät häitä kuin Euroopan kuninkaalliset – Aasian vauraimman miehen tytär vihittiin perheen ikiomassa pilven­piirtäjässä, etkoilla lauloi Beyoncé ja jorasi Hillary Clinton

    6. 6

      Kansallisbaletin Tuhkimon ylipainoiseksi puettu hahmo loukkasi Ani Kellomäkeä niin, että hän lähti esityksestä pois: ”En halunnut osallistua yhteiseen kiusaamishetkeen”

    7. 7

      Henri Heinonen huomasi teininä olevansa erilainen kuin kaverinsa – Nyt hän kertoo elämästään, johon seksi ei kuulu

      Tilaajille
    8. 8

      Trafin pääjohtaja on irti­sanoutunut ajokortti­tietojen julkaisemisesta syntyneen kohun vuoksi

    9. 9

      Mies joutui raiskauksesta vankilaan väärän ilmiannon perusteella – uhri tunnusti seitsemän vuotta myöhemmin, nyt korkein oikeus purki tuomion

    10. 10

      Pikavippimainoksia vastustava Sikavippikampanja käynnistyi – Järjestäjä vaatii mainostajia kertomaan ”todelliset faktat” lainoista

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Kansallisbaletin Tuhkimon ylipainoiseksi puettu hahmo loukkasi Ani Kellomäkeä niin, että hän lähti esityksestä pois: ”En halunnut osallistua yhteiseen kiusaamishetkeen”

    2. 2

      Venäläinen huippu­robotti paljastui ihmiseksi

    3. 3

      Suomi häviää isot datakeskus­hankkeet naapuri­maille, ja merkittävä syy on hyvin yksin­kertainen

    4. 4

      Uusi Harry Potter -elokuva raivostuttaa faneja, koska se paljastaa asioita, joiden ei pitänyt olla mahdollisia

    5. 5

      Mummon autotallista löytyi autofanien sydämet särkevä, jopa sadantuhannen arvoinen yllätys

    6. 6

      Helsinkiläismiehet kehittivät päivässä takuuvarman ratkaisun kauppakeskus Rediin eksyneille

    7. 7

      Henri Heinonen huomasi teininä olevansa erilainen kuin kaverinsa – Nyt hän kertoo elämästään, johon seksi ei kuulu

      Tilaajille
    8. 8

      Autoilijalta vaaditaan nyt suuria muutoksia: Työryhmä tekisi autoilusta niin kallista, että kaikki vaihtaisivat menopeliä

    9. 9

      Mies joutui raiskauksesta vankilaan väärän ilmiannon perusteella – uhri tunnusti seitsemän vuotta myöhemmin, nyt korkein oikeus purki tuomion

    10. 10

      Perussuomalaisten kansan­edustaja vertasi EU:ta natsi-Saksaan ja suututti muut puolueet edus­kunnassa – ”Nyt ylitettiin sopivuuden ja totuuden rajat”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Kansanedustaja Touko Aallon päälle käytiin Linnan juhlissa – ”Kahdella kädellä rintakehään niin voimakkaasti kuin pystyy”

    2. 2

      Kuvakooste: Valitsimme Linnan juhlien kymmenen säväyttävintä pukua – lukijoiden suosikiksi nousi 19-vuotias yllätysnimi

    3. 3

      Suomesta on tullut myrkkyä – Venäjällä tunnetaan syvää tyytymättömyyttä suomalaisia kohtaan

    4. 4

      Helsingissä hakaristilippujen kantaminen johti käsirysyyn, pidätyksiin ja epäilykseen kiihottamisesta kansanryhmää vastaan – Kaksi pidätettiin myös 612-soihtukulkueen häirinnästä

    5. 5

      Suurta osaa naisista koskevaa terveysongelmaa ei ole tutkittu, vaikka se haittaa elämänlaatua merkittävästi – Professori: ”Pidetty liian banaalina ongelmana”

    6. 6

      Kesän jälkeen äitien kasvoilta katosivat ilmeet, ja kätilö Rosmariini Tolonen näki sen – HS:n erikoisartikkeli vie vainottujen rohingyojen pakolaisleirille

      Tilaajille
    7. 7

      Näyttelijä Jasper Pääkkönen rikkoi asuvalinnallaan etikettiä – kumppanilla kultainen, käärmeteemainen paljettiasu

    8. 8

      Kun 35-vuotias nainen haluaa lapsen, mutta ei kelpuuta mukavaa miestä, naisen täytyy olla sekaisin

    9. 9

      Mies oli hurmaava, mutta kun yksiön ovi yöllä sulkeutui, Minna tajusi jotain olevan vialla – ”Minulle tapahtui asioita, joita en olisi halunnut tapahtuvan”

      Tilaajille
    10. 10

      Ennätykselliset veronpalautukset maksuun tänään – ensi vuonna valtaosa ei enää saa ”joulupalautuksia”

    11. Näytä lisää
    Uusimmat
    1. Juuri nyt
    2. Uutisia vuotaa pian lisää! – Löydätkö sanat?
    3. Nasan luotain löysi Bennu-asteroidilta heti vettä – Löydös voi auttaa tutkijoita selvittämään, miten vesi ja elämän ainesosat saapuivat maapallolle
    4. Euroopan keskuspankki lakkauttaa euroalueen elpymistä vauhdittaneen historiallisen osto-ohjelman – heikentää kuitenkin arviotaan talouskasvusta
    5. Hallitus antoi esityksen asiakasmaksulaista: Osalla maksut nousevat ja osalla laskevat, lapsille lisää maksutonta hoitoa
    6. Jenna Laukkanen ui MM-finaaliin huippuajalla
    7. Espoon Karhusaareen suunnitellaan valtavaa lastenmaailmaa – ”Tämä haluaa tehdä lastenkulttuurille sen, minkä Oodi on tehnyt kirjastoille”
    8. Trafin pääjohtaja on irti­sanoutunut ajokortti­tietojen julkaisemisesta syntyneen kohun vuoksi
    9. Pikavippimainoksia vastustava Sikavippikampanja käynnistyi – Järjestäjä vaatii mainostajia kertomaan ”todelliset faktat” lainoista
    10. Elohopeaa pääsi vuotamaan kaupungin vedenottamo­tilaan Outokummussa – työntekijöitä altistui, ympäristölle ei vaaraa
    11. Tunti sitten
    12. Naisleijonat kirkasti nopeasti kuvansa, Ruotsi nurin Räisäsen nollapelillä: ”Onneksi oli niin lämmin halli, ettei kylmä tullut”
    13. Näytä lisää